ในไตรมาสที่สองของปี 2020 การนำเข้าวัตถุดิบโคบอลต์รวมเป็นโลหะ 16,800 ตัน ลดลง 19% เมื่อเทียบเป็นรายปีในหมู่พวกเขา การนำเข้าแร่โคบอลต์รวมเป็นโลหะ 0.01 ล้านตัน ลดลง 92% เมื่อเทียบเป็นรายปีการนำเข้ารวมของผลิตภัณฑ์ขั้นกลางสำหรับการถลุงโคบอลต์เปียกคือ 15,800 ตัน ลดลง 15% เมื่อเทียบเป็นรายปีการนำเข้ารวมของโคบอลต์ที่ยังไม่ได้ขึ้นรูปเป็นโลหะ 0.08 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 57% เมื่อเทียบเป็นรายปี

การเปลี่ยนแปลงราคาผลิตภัณฑ์โคบอลต์ SMM ตั้งแต่วันที่ 8 พฤษภาคม เป็น 31 กรกฎาคม 2020

ข้อมูลจาก SMM

หลังจากกลางเดือนมิถุนายน อัตราส่วนของโคบอลต์อิเล็กโทรไลต์ต่อโคบอลต์ซัลเฟตจะค่อยๆ ลดลงเป็น 1 สาเหตุหลักมาจากการฟื้นตัวของความต้องการวัสดุแบตเตอรี่อย่างค่อยเป็นค่อยไป

เปรียบเทียบราคาผลิตภัณฑ์โคบอลต์ SMM ตั้งแต่วันที่ 8 พฤษภาคม ถึง 31 กรกฎาคม 2020

ข้อมูลจาก SMM

ปัจจัยเดียวที่สนับสนุนการขึ้นราคาตั้งแต่เดือนพฤษภาคมถึงมิถุนายนปีนี้คือการปิดท่าเรือของแอฟริกาใต้ในเดือนเมษายน และวัตถุดิบโคบอลต์ในประเทศตึงตัวตั้งแต่เดือนพฤษภาคมถึงมิถุนายนอย่างไรก็ตาม ปัจจัยพื้นฐานของผลิตภัณฑ์ถลุงแร่ในตลาดภายในประเทศยังคงมีอุปทานล้นเกิน และโคบอลต์ซัลเฟตได้เริ่มจำหน่ายในเดือนนั้น และปัจจัยพื้นฐานก็ดีขึ้นความต้องการปลายน้ำไม่ได้ดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ และความต้องการอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ดิจิทัล 3C ได้เข้าสู่ช่วงปิดฤดูกาลสำหรับการซื้อ และราคาที่เพิ่มขึ้นมีน้อย

ตั้งแต่กลางเดือนกรกฎาคมปีนี้ ปัจจัยสนับสนุนการขึ้นราคาได้เพิ่มขึ้น:

1. การจัดหาวัตถุดิบโคบอลต์สิ้นสุด:

การระบาดของมงกุฎใหม่ในแอฟริกานั้นร้ายแรง และผู้ป่วยที่ได้รับการยืนยันในพื้นที่ทำเหมืองก็ปรากฏขึ้นทีละคนการผลิตยังไม่ได้รับผลกระทบในขณะนี้แม้ว่าการป้องกันและควบคุมการแพร่ระบาดในพื้นที่ทำเหมืองจะเข้มงวด และความน่าจะเป็นของการระบาดในวงกว้างจะมีน้อย แต่ตลาดก็ยังวิตกกังวล

ปัจจุบัน ความจุท่าเรือของแอฟริกาใต้มีผลกระทบมากที่สุดปัจจุบันแอฟริกาใต้เป็นประเทศที่ได้รับผลกระทบรุนแรงที่สุดในแอฟริกาจำนวนผู้ป่วยที่ได้รับการยืนยันเกิน 480,000 และจำนวนการวินิจฉัยใหม่เพิ่มขึ้น 10,000 ต่อวันเป็นที่เข้าใจกันว่าตั้งแต่แอฟริกาใต้ยกเลิกการคว่ำบาตรเมื่อวันที่ 1 พฤษภาคม ความจุของท่าเรือก็ฟื้นตัวได้ช้า และกำหนดการจัดส่งที่เร็วที่สุดก็ถูกส่งออกไปในช่วงกลางเดือนพฤษภาคมความจุของท่าเรือตั้งแต่เดือนมิถุนายนถึงกรกฎาคมโดยพื้นฐานแล้วมีเพียง 50-60% ของความจุปกติตามข้อเสนอแนะจากซัพพลายเออร์วัตถุดิบโคบอลต์ เนื่องจากช่องทางการขนส่งพิเศษ กำหนดการจัดส่งของซัพพลายเออร์หลักเหมือนกับช่วงก่อนหน้า แต่ไม่มีสัญญาณของการปรับปรุงคาดว่าสถานการณ์จะดำเนินต่อไปอย่างน้อยในอีกสองถึงสามเดือนข้างหน้าตารางการจัดส่งของซัพพลายเออร์บางรายในเดือนสิงหาคมที่ผ่านมาแย่ลง และสินค้าอื่นๆ และวัตถุดิบโคบอลต์เข้ายึดท่าเรือในแอฟริกาใต้ที่มีกำลังการผลิตจำกัด

ในไตรมาสที่สองของปี 2020 การนำเข้าวัตถุดิบโคบอลต์รวมเป็นโลหะ 16,800 ตัน ลดลง 19% เมื่อเทียบเป็นรายปีในหมู่พวกเขา การนำเข้าแร่โคบอลต์รวมเป็นโลหะ 0.01 ล้านตัน ลดลง 92% เมื่อเทียบเป็นรายปีการนำเข้ารวมของผลิตภัณฑ์ขั้นกลางสำหรับการถลุงโคบอลต์เปียกคือ 15,800 ตัน ลดลง 15% เมื่อเทียบเป็นรายปีรวมการนำเข้าโคบอลต์ที่ยังไม่ได้ขึ้นรูปเป็นโลหะ 0.08 ล้านตันเพิ่มขึ้น 57% เมื่อเทียบเป็นรายปี

วัตถุดิบโคบอลต์ของจีนนำเข้าตั้งแต่มกราคม 2562 ถึงสิงหาคม 2563

ข้อมูลจาก SMM&Chinese Custom

รัฐบาลและภาคอุตสาหกรรมของแอฟริกาจะแก้ไขแร่ที่จับได้ของฝ่ายตรงข้ามตามข่าวการตลาด ตั้งแต่เดือนสิงหาคมปีนี้ มันก็จะเข้าควบคุมและควบคุมแร่ที่จับได้อย่างเต็มที่ระยะเวลาการแก้ไขอาจส่งผลกระทบต่อการนำเข้าวัตถุดิบโคบอลต์บางส่วนในระยะสั้น ส่งผลให้อุปทานตึงตัวอย่างไรก็ตาม ปริมาณแร่ประจำปีที่จัดหาด้วยมือตามสถิติที่ไม่สมบูรณ์ คิดเป็นประมาณ 6% -10% ของอุปทานวัตถุดิบโคบอลต์ทั่วโลกทั้งหมด ซึ่งมีผลกระทบเพียงเล็กน้อย

ดังนั้นวัตถุดิบโคบอลต์ในประเทศยังคงตึงตัวและจะดำเนินการต่อไปอย่างน้อย 2-3 เดือนในอนาคตจากการสำรวจและการพิจารณา สินค้าคงคลังวัตถุดิบโคบอลต์ในประเทศอยู่ที่ประมาณ 9,000-11,000 ตันของโลหะตัน และการใช้วัตถุดิบโคบอลต์ในประเทศอยู่ที่ประมาณ 1-1.5 เดือน และวัตถุดิบโคบอลต์ปกติจะเก็บรักษาสินค้าคงคลังวันที่ 2 มีนาคมการแพร่ระบาดยังเพิ่มต้นทุนที่ซ่อนอยู่ของบริษัทเหมืองแร่ ทำให้ซัพพลายเออร์วัตถุดิบโคบอลต์ลังเลที่จะขาย โดยมีคำสั่งซื้อเพียงเล็กน้อยและราคาก็สูงขึ้น

2. ด้านการจัดหาผลิตภัณฑ์หลอม:

ตัวอย่างเช่น โคบอลต์ซัลเฟตของจีนมีความสมดุลระหว่างอุปสงค์และอุปทานในเดือนกรกฎาคม และสินค้าคงคลังของโคบอลต์ซัลเฟตต่ำในตลาดได้สนับสนุนการปรับขึ้นของซัพพลายเออร์โคบอลต์ซัลเฟต

ตั้งแต่กรกฎาคม 2018 ถึงกรกฎาคม 2020 E ยอดคงเหลือสะสมโคบอลต์ซัลเฟตของจีน

ข้อมูลจาก SMM

3. ด้านอุปสงค์ของเทอร์มินัล

เทอร์มินัลดิจิทัล 3C เข้าสู่จุดสูงสุดของการจัดซื้อจัดจ้างและสต็อกสินค้าในช่วงครึ่งหลังของปีสำหรับโรงงานเกลือโคบอลต์ต้นน้ำและผู้ผลิตโคบอลต์เตตรอกไซด์ ความต้องการยังคงดีขึ้นอย่างต่อเนื่องอย่างไรก็ตาม เป็นที่เข้าใจกันว่าสินค้าคงคลังของวัตถุดิบโคบอลต์ในโรงงานแบตเตอรี่ปลายน้ำหลักมีอย่างน้อย 1,500-2,000 ตันโลหะ และยังคงมีวัตถุดิบโคบอลต์เข้าสู่ท่าเรืออย่างต่อเนื่องทุกเดือนสินค้าคงคลังของวัตถุดิบของผู้ผลิตลิเธียมโคบอลต์ออกไซด์และโรงงานแบตเตอรี่นั้นสูงกว่าเกลือโคบอลต์ต้นน้ำและโคบอลต์เตตรอกไซด์แน่นอนว่าในแง่ดี ยังมีความกังวลเล็กน้อยเกี่ยวกับการมาถึงของวัตถุดิบโคบอลต์ในฮ่องกงในภายหลัง

ความต้องการแบบไตรภาคเริ่มเพิ่มสูงขึ้น และความคาดหวังก็ดีขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปีเมื่อพิจารณาว่าการจัดซื้อวัสดุแบบไตรภาคโดยโรงไฟฟ้าแบตเตอรีนั้นเป็นระยะยาว โดยพื้นฐานแล้ว โรงไฟฟ้าแบตเตอรีปัจจุบันและโรงงานผลิตวัสดุไตรภาคียังคงมีอยู่ในสต็อก และยังไม่มีการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในความต้องการซื้อวัตถุดิบต้นน้ำคำสั่งซื้อปลายน้ำค่อยๆ ฟื้นตัว และอัตราการเติบโตของความต้องการต่ำกว่าราคาวัตถุดิบต้นน้ำ ดังนั้นราคาจึงยังคงส่งได้ยาก

4. การไหลเข้าของเงินทุนขนาดใหญ่ การซื้อและการจัดเก็บตัวเร่งปฏิกิริยา

เมื่อเร็วๆ นี้ แนวโน้มเศรษฐกิจมหภาคในประเทศมีการปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง และการไหลเข้าของเงินทุนที่มากขึ้นได้กระตุ้นความต้องการของตลาดสำหรับโคบอลต์อิเล็กโทรไลต์ที่เพิ่มขึ้นอย่างมากอย่างไรก็ตาม การบริโภคขั้นสุดท้ายที่แท้จริงของโลหะผสมที่มีอุณหภูมิสูง วัสดุแม่เหล็ก เคมี และอุตสาหกรรมอื่นๆ นั้นไม่มีวี่แววว่าจะดีขึ้นนอกจากนี้ ข่าวลือในตลาดว่าการซื้อและการจัดเก็บโคบอลต์ด้วยไฟฟ้าได้กระตุ้นการเพิ่มขึ้นของราคาโคบอลต์ในรอบนี้ แต่ข่าวการซื้อและการจัดเก็บยังไม่มาถึงซึ่งคาดว่าจะมีผลกระทบเล็กน้อยต่อตลาด

โดยสรุปจากผลกระทบของโรคระบาดมงกุฎใหม่ในปี 2020 ทั้งอุปสงค์และอุปทานจะอ่อนแอพื้นฐานของอุปทานส่วนเกินของโคบอลต์ทั่วโลกยังคงไม่เปลี่ยนแปลง แต่สถานการณ์อุปสงค์และอุปทานอาจดีขึ้นอย่างมากอุปทานและอุปสงค์ทั่วโลกของวัตถุดิบโคบอลต์คาดว่าจะมีความสมดุลของโลหะ 17,000 ตัน

ด้านอุปทาน เหมืองทองแดง-โคบอลต์ Mutanda ของ Glencore ถูกปิดตัวลงโครงการวัตถุดิบโคบอลต์ใหม่บางโครงการซึ่งมีกำหนดเริ่มดำเนินการในปีนี้อาจถูกเลื่อนออกไปเป็นปีหน้าอุปทานแร่มือถือจะลดลงในระยะสั้นดังนั้น SMM จึงยังคงลดการคาดการณ์การจัดหาวัตถุดิบโคบอลต์สำหรับปีนี้ลงโลหะ 155,000 ตัน ลดลง 6% เมื่อเทียบเป็นรายปีในด้านอุปสงค์ SMM ลดการคาดการณ์การผลิตสำหรับรถยนต์พลังงานใหม่ การจัดเก็บพลังงานแบบดิจิทัลและพลังงาน และความต้องการโคบอลต์ทั่วโลกทั้งหมดลดลงเหลือ 138,000 ตันของโลหะ

2018-2020 ความสมดุลของอุปสงค์และอุปทานโคบอลต์ทั่วโลก

ข้อมูลจาก SMM

แม้ว่าความต้องการ 5G, สำนักงานออนไลน์, ผลิตภัณฑ์อิเล็กทรอนิกส์ที่สวมใส่ได้ ฯลฯ เพิ่มขึ้น ความต้องการลิเธียมโคบอลต์ออกไซด์และวัตถุดิบต้นน้ำเพิ่มขึ้น แต่การผลิตและการขายขั้วโทรศัพท์มือถือที่มีส่วนแบ่งการตลาดสูงสุดที่ได้รับผลกระทบจากโรคระบาดนั้น คาดว่าจะยังคงหดตัว เจือจางส่วนหนึ่งของผลกระทบต่อลิเธียมโคบอลต์ออกไซด์และต้นน้ำ ความต้องการวัตถุดิบโคบอลต์เพิ่มขึ้นดังนั้นจึงไม่ตัดออกว่าราคาวัตถุดิบต้นน้ำจะเพิ่มขึ้นมากเกินไป ซึ่งอาจทำให้แผนการเก็บสต็อกปลายน้ำล่าช้าดังนั้น จากมุมมองของอุปสงค์และอุปทานโคบอลต์ ราคาโคบอลต์ที่เพิ่มขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปีจึงมีจำกัด และราคาโคบอลต์อิเล็กโทรไลต์อาจผันผวนระหว่าง 23-32 ล้านหยวน/ตัน